与信管理とファクタリングの関係性とは？

与信管理とファクタリングは、どちらも企業の資金繰りや経営安定に関わる重要な仕組みですが、実は非常に密接な関係があります。
とくに中小企業では、「取引先の信用力」と「売掛金の回収リスク」が企業存続に直結するため、両者を正しく理解することは欠かせません。

この記事では、与信管理とファクタリングの関係性を専門用語を使いすぎずに分かりやすく解説し、企業が取るべき実践的なリスク対策まで整理します。

この記事でわかること

与信管理とは、「取引先が支払いをきちんと行えるかどうか」を事前にチェックする仕組みです。
主に以下の情報を調査・分析します。

与信管理の目的は不良債権化（売掛金が回収不能になること）を防ぐこと。
どれだけ売上が増えても、売掛金が回収できなければ倒産リスクは高まります。

与信管理を行っていても、外部環境の変化や予想外の経営悪化は完全には防げません。
ここで役に立つのが「ファクタリング」です。

ファクタリングは、売掛金をファクタリング会社へ売却して現金化する仕組みです。

つまりファクタリングは“売掛金および取引先の信用リスクを他社へ移す手段”であり、与信管理と非常に相性が良い金融サービスなのです。

与信管理で危険度を判断し「回収が不安な売掛金だけファクタリング」という使い方をすれば、財務リスクは大きく下がります。

などが安定し、経営の予測性が高くなるのが最大のメリットです。

倒産リスクの高い取引先の売掛金をファクタリングすれば、「支払い遅延の連鎖倒産を防げる」「手形ジャンプや資金ショートを回避できる」「代金回収に不安を抱える状況を外部へ悟られない」銀行融資の審査でもプラスに働くケースがあります。

与信が不安な取引先でも、売掛金をファクタリングで即日回収できるなら、新規受注が可能になります。
結果として「取引機会の拡大」「事業成長スピードの加速」につながるケースも多いです。

危険度の高い売掛金だけを売却することで、ムダな手数料を払わずに済みます。

自社内で与信管理体制が整っている企業は「資料提出が迅速」「情報の正確性が高い」「事業の透明性が高い」ため、ファクタリング会社の審査でもプラス評価を得やすくなります。

特にDランクの企業は“売掛金の回収不能”の可能性が高いため、ファクタリングによるリスク移転が有効です。

などが見えたら、早期に現金化する判断が大切です。

与信管理でリスクを分析し、ファクタリングでリスクを移転する。
この2つを組み合わせることで、企業はより安定した経営を実現できます。